TVL của EdgeX Tăng Gấp Ba Lần Giữa Khối Lượng Giao Dịch Kỷ Lục: Phân Tích Sâu Về Sự Phát Triển Của DeFi Derivatives

Sự Tăng Trưởng TVL Bùng Nổ và Xu Hướng Khối Lượng Giao Dịch của EdgeX

EdgeX đã củng cố vị thế của mình như một người dẫn đầu trong thị trường phái sinh tài chính phi tập trung (DeFi), với sự tăng trưởng đáng kể về tổng giá trị khóa (TVL) và khối lượng giao dịch. Trong tuần qua, TVL của EdgeX đã tăng lên mức kỷ lục $86.4 triệu, đánh dấu mức tăng 700% trong tháng qua. Sự tăng trưởng bùng nổ này nhấn mạnh khả năng của nền tảng trong việc thu hút người dùng tìm kiếm các tính năng sáng tạo và lợi thế cạnh tranh trong giao dịch phái sinh DeFi.

Token Dựa Trên Ethereum Chiếm Ưu Thế Trong Hệ Sinh Thái của EdgeX

Token dựa trên Ethereum chiếm 99% TVL của EdgeX, làm nổi bật sự thống trị của Ethereum trong không gian DeFi. Trong khi các chuỗi khác như Arbitrum và Binance Smart Chain (BSC) đóng góp một phần nhỏ hơn, sự phụ thuộc của EdgeX vào Ethereum phù hợp với xu hướng thị trường rộng lớn hơn. Ethereum tiếp tục đóng vai trò là xương sống của sự đổi mới DeFi, cung cấp cơ sở hạ tầng mạnh mẽ và sự chấp nhận rộng rãi.

Dòng Tiền Kỷ Lục: Hoạt Động của AETHUSDT và USDT

Vào ngày 9 tháng 7, EdgeX ghi nhận dòng tiền kỷ lục của token AETHUSDT, với hơn 21 triệu token được gửi vào. Đồng thời, $10.8 triệu giá trị USDT đã được rút ra, cho thấy sự chuyển động thanh khoản năng động và hoạt động của người dùng trên nền tảng. Những con số này phản ánh sự tin tưởng ngày càng tăng vào EdgeX như một địa điểm đáng tin cậy cho giao dịch phái sinh và quản lý tài sản.

Giao Dịch Hợp Đồng Tương Lai Vĩnh Viễn: Động Lực Chính của Sự Tăng Trưởng

Khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh viễn của EdgeX đạt $500 triệu vào ngày 8 tháng 7, đánh dấu mức cao nhất trong năm nay. Mặc dù con số này vẫn thấp hơn mức kỷ lục $888 triệu đạt được vào cuối năm 2024, nó cho thấy sự phục hồi mạnh mẽ trong hoạt động giao dịch. Giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh viễn đã nổi lên như một nền tảng của phái sinh DeFi, cho phép các nhà giao dịch đầu cơ vào biến động giá mà không có ngày hết hạn.

Các Đối Thủ Trong Không Gian Phái Sinh Phi Tập Trung

Sự vươn lên của EdgeX để trở thành dự án giao dịch phái sinh lớn thứ bảy trong DeFi đặt nó vào hàng ngũ các đối thủ đáng chú ý như Synthetix V3, Aster và Contango. Hyperliquid tiếp tục thống trị thị trường sàn giao dịch vĩnh viễn phi tập trung (perp DEX), theo sau là Jupiter và Drift Trade. Mỗi nền tảng cung cấp các tính năng độc đáo, chẳng hạn như giao dịch không phí và tùy chọn đòn bẩy cao, đáp ứng sở thích đa dạng của các nhà giao dịch.

Tác Động của Drift Protocol Đến Giao Dịch Dựa Trên Solana

Drift Protocol, một sàn giao dịch vĩnh viễn dựa trên Solana, gần đây đã gây chú ý khi tạm thời trở thành perp DEX lớn thứ hai theo khối lượng, vượt qua $1 tỷ khối lượng giao dịch hàng ngày. Việc giới thiệu hợp đồng vĩnh viễn ETH không phí với đòn bẩy lên đến 101x đã thúc đẩy mức tăng 234% trong khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh viễn trên toàn Solana. Điều này cho thấy tác động của các tính năng giao dịch sáng tạo đối với sự tham gia của người dùng và hoạt động thị trường.

DEX vs. CEX: Một Bức Tranh Đang Thay Đổi

Thị trường sàn giao dịch phi tập trung (DEX) đã trải qua sự tăng trưởng đáng kể, với tỷ lệ giao dịch DEX so với CEX đạt mức cao kỷ lục 0.23 trong quý 2 năm 2025. Sự thay đổi này được thúc đẩy bởi mức tăng 25% trong khối lượng giao dịch giao ngay của DEX và mức giảm 28% trong khối lượng giao dịch của sàn giao dịch tập trung (CEX). Mặc dù có tiến bộ này, CEX vẫn chiếm ưu thế về tổng khối lượng giao dịch, với $3.9 nghìn tỷ so với $877 tỷ của DEX. Cuộc cạnh tranh giữa các nền tảng phi tập trung và tập trung vẫn rất khốc liệt.

Vai Trò của PancakeSwap Trong Sự Tăng Trưởng của DEX

PancakeSwap đã nổi lên như sàn DEX lớn nhất toàn cầu, chiếm 45% tổng số giao dịch trong quý 2 năm 2025. Khối lượng giao dịch của nó đã tăng đáng kể 539%, củng cố vị trí của nó như một người dẫn đầu trong không gian. Việc tích hợp PancakeSwap với Binance Alpha đã khiến Binance Smart Chain (BSC) trở thành chuỗi phổ biến nhất cho giao dịch DEX, cho thấy tầm quan trọng của các mối quan hệ đối tác chiến lược trong việc thúc đẩy tăng trưởng.

Lộ Trình Phát Triển và Tầm Nhìn của EdgeX

EdgeX ra mắt testnet vào tháng 7 năm 2024, với mục tiêu kết hợp hiệu suất tài chính tập trung (CeFi) với sự an toàn và minh bạch của tài chính phi tập trung (DeFi). Cách tiếp cận lai này giải quyết các hạn chế của tài chính truyền thống trong khi tận dụng lợi ích của công nghệ blockchain. Bằng cách ưu tiên trải nghiệm người dùng và bảo mật, EdgeX đã định vị mình như một ứng cử viên đầy hứa hẹn trong thị trường phái sinh DeFi.

Rủi Ro và Cân Nhắc Trong Giao Dịch Đòn Bẩy Cao

Các tùy chọn giao dịch đòn bẩy cao, chẳng hạn như đòn bẩy 101x của Drift Protocol, thu hút các nhà giao dịch tìm kiếm lợi nhuận đáng kể nhưng cũng đi kèm với rủi ro lớn. Đòn bẩy cao khuếch đại các khoản lỗ tiềm năng, khiến việc quản lý rủi ro trở nên quan trọng đối với người dùng tham gia vào các chiến lược này. Các nền tảng phải giáo dục người dùng về những rủi ro này và thực hiện các biện pháp bảo vệ để đảm bảo các thực hành giao dịch có trách nhiệm.

Kết Luận: Tương Lai của Phái Sinh DeFi

Sự tăng trưởng nhanh chóng của EdgeX về TVL và khối lượng giao dịch nhấn mạnh nhu cầu ngày càng tăng đối với các nền tảng phái sinh phi tập trung. Khi các token dựa trên Ethereum tiếp tục chiếm ưu thế và các tính năng sáng tạo như giao dịch không phí và đòn bẩy cao thu hút sự chú ý, thị trường phái sinh DeFi đang trên đà mở rộng hơn nữa. Tuy nhiên, cuộc cạnh tranh giữa DEX và CEX vẫn rất gay gắt, với mỗi bên cung cấp những lợi thế độc đáo cho các nhà giao dịch. Khi bức tranh toàn cảnh phát triển, các nền tảng như EdgeX sẽ đóng vai trò quan trọng trong việc định hình tương lai của tài chính phi tập trung.