Khám phá cách mua Ondo (ONDO) trên sàn giao dịch uy tín

Ondo là gì?

Ondo là một dự án tiền điện tử tập trung vào việc đưa các tài sản thực (RWAs) có lợi nhuận và đạt chuẩn tổ chức lên các blockchain công khai. Trung tâm của hệ sinh thái Ondo là bộ sản phẩm mã hóa đại diện cho các công cụ tài chính truyền thống—chẳng hạn như Trái phiếu Chính phủ Hoa Kỳ (U.S. Treasuries) và quỹ thị trường tiền tệ—được phát hành dưới dạng token blockchain tuân thủ quy định và tích hợp với các giao thức tài chính phi tập trung (DeFi).

Các thành phần chính:

• Trái phiếu và các sản phẩm tương đương tiền được mã hóa: Các sản phẩm như OUSG (tiếp cận ETF Trái phiếu Chính phủ ngắn hạn của BlackRock), OMMF (quỹ thị trường tiền tệ bằng đô la Mỹ được mã hóa), và USDY (token mang lại lợi nhuận, được bảo chứng đầy đủ bằng đô la Mỹ) nhằm cung cấp khả năng tiếp cận minh bạch, trên chuỗi đối với các lợi nhuận bảo thủ dựa trên đô la.
• Cầu nối và cơ sở hạ tầng truy cập: Ondo đã phát triển cơ sở hạ tầng để cho phép truy cập tuân thủ quy định đối với các sản phẩm mã hóa này trên nhiều blockchain, cải thiện thanh khoản và khả năng tương thích với các giao thức DeFi.
• Token ONDO: Token hệ sinh thái hỗ trợ quản trị và sự liên kết về khuyến khích trên các sản phẩm và tích hợp của giao thức.

Quan điểm của Ondo là các phân khúc lớn của thu nhập cố định truyền thống và quản lý tiền mặt có thể được đại diện trên chuỗi với sự minh bạch tốt hơn, khả năng lập trình, và hiệu quả thanh toán, đồng thời duy trì tuân thủ quy định và bảo vệ nhà đầu tư.

Lưu ý: Ondo Finance (công ty) chịu trách nhiệm giám sát việc phát hành sản phẩm, hợp tác, và khung tuân thủ. Token ONDO khác biệt với các sản phẩm tài sản mã hóa và phục vụ các chức năng hệ sinh thái như quản trị và khuyến khích.

Ondo hoạt động như thế nào? Công nghệ thúc đẩy nó

Kiến trúc của Ondo kết nối các tài sản ngoài chuỗi được quản lý với thanh khoản và khả năng tương thích trên chuỗi thông qua nhiều lớp:

• Lớp mã hóa (quản lý và phát hành)

  • Tài sản cơ bản: Đối với các sản phẩm như OUSG và OMMF, tài sản cơ bản là các công cụ truyền thống (ví dụ: Trái phiếu Chính phủ ngắn hạn Hoa Kỳ, quỹ thị trường tiền tệ) được nắm giữ bởi các tổ chức giám sát đủ tiêu chuẩn và được quản lý theo các nhiệm vụ quỹ truyền thống.
  • Phát hành: Ondo phát hành các token trên chuỗi tương ứng đại diện cho quyền sở hữu các tài sản cơ bản này. Các token này thường được cung cấp cho các nhà đầu tư đủ điều kiện theo các khuôn khổ quy định cụ thể (ví dụ: Reg D/Reg S ở Hoa Kỳ), với các hạn chế chuyển nhượng được thực thi thông qua danh sách trắng trên chuỗi và kiểm soát chuyển nhượng.

• Kiểm soát tuân thủ và định danh

  • KYC/AML: Truy cập vào một số token yêu cầu xác minh danh tính. Ví được đưa vào danh sách trắng, và các hạn chế chuyển nhượng đảm bảo rằng chỉ những người tham gia đủ điều kiện, được xác minh mới có thể nắm giữ và giao dịch các tài sản bị hạn chế.
  • Tuân thủ theo lập trình: Hợp đồng thông minh tích hợp logic tuân thủ—chẳng hạn như hạn chế về khu vực pháp lý, thời gian khóa, và trạng thái chứng nhận—giảm thiểu ma sát vận hành và lỗi.

• Thanh toán và khả năng tương thích

  • Triển khai đa chuỗi: Các sản phẩm của Ondo có sẵn trên các chuỗi EVM chính và ngày càng nhiều môi trường không phải EVM thông qua các cầu nối chính thống và nhắn tin đáng tin cậy. Điều này hỗ trợ tích hợp với các giao thức DeFi cho vay, tài sản thế chấp, và cung cấp thanh khoản.
  • Tiêu chuẩn token: Ondo sử dụng các tiêu chuẩn token hỗ trợ hạn chế chuyển nhượng (ví dụ: ERC-20 với các móc tuân thủ, logic giống ERC-1404) và có thể là giao diện kho ERC-4626 cho các công cụ mang lại lợi nhuận, cải thiện khả năng tương thích với DeFi.

• Cơ chế lợi nhuận và minh bạch

  • Nguồn lợi nhuận: Đối với USDY và các sản phẩm mang lại lợi nhuận khác, lãi suất xuất phát từ các tài sản an toàn, ngắn hạn cơ bản (ví dụ: Trái phiếu Chính phủ, hợp đồng mua lại, công cụ thị trường tiền tệ). Lợi nhuận tích lũy cho người nắm giữ token thông qua việc tái cơ cấu hoặc điều chỉnh giá trị tài sản ròng (NAV) định kỳ, tùy thuộc vào thiết kế sản phẩm.
  • Báo cáo: Ondo cung cấp tính minh bạch về tài sản nắm giữ, NAV, kiểm toán/xác nhận, và các bên đối tác, cho phép người tham gia trên chuỗi đánh giá rủi ro tương tự như báo cáo quỹ truyền thống nhưng với khả năng quan sát trên chuỗi.

• Tích hợp hệ sinh thái

  • Thị trường tiền DeFi và DEX: Các trái phiếu mã hóa có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp hoặc giao dịch trên DEX với các lớp tuân thủ phù hợp. Điều này mang lại "lợi nhuận thực" vào DeFi mà không chỉ dựa vào phát thải hoặc lợi nhuận dựa trên đòn bẩy.
  • Cơ sở hạ tầng tổ chức: Quan hệ đối tác với các tổ chức giám sát, sàn giao dịch, và các cầu nối vào/ra làm cho các tổ chức dễ dàng chuyển đổi giữa tiền pháp định, RWAs mã hóa, và tài sản gốc tiền điện tử trong khi duy trì khả năng kiểm toán và kiểm soát.

Về bản chất, Ondo vận hành một ngăn xếp mã hóa được quản lý, bảo tồn sự an toàn và cấu trúc của các công cụ truyền thống đồng thời mở khóa khả năng thanh toán tức thì, khả năng tương thích, và phân phối toàn cầu thông qua blockchain.